苏向东

见习记者杨笑寒

随着第三季度保险公司的偿付能力报告陆续公布，各大险企的偿付能力状况也逐渐明朗。据《证券日报》记者统计，截至11月15日，已有163家保险公司公布了第三季度的偿付能力报告。其中，有8家险企未能达标，主要原因是其风险综合评级不达标。

受访专家指出，保险公司不仅要保障偿付能力充足率达到标准，还需注重公司治理和风险管理等方面的制度建设，提升管理效率，从而使整体风险等级得到改善。

有8家保险公司未达标。

截至目前，除了少数保险公司由于特殊情况未公布相关数据之外，已有163家保险公司公布了第三季度的偿付能力状况。其中，珠峰财险、华安财险、新疆前海联合财险、安华农险、安心财险、华汇人寿、北大方正人寿和三峡人寿等8家保险公司的偿付能力因为未达标而“亮红灯”。

根据监管部门的规定，保险公司需要达到偿付能力的三个条件：第一是核心偿付能力充足率不得低于50%；第二是综合偿付能力充足率需不低干100%；第三是风险综合评级等级须达到B类或以上水平。

这8家偿付能力“亮红灯”保险公司的风险综合评级未能达标。安心财险的风险等级被评定为D级；其余几家保险公司则被评为C级。

总体而言，导致这些公司未达到风险综合评级标准的原因主要集中在其公司治理能力、操作风险以及声誉风险等方面。例如，安华农险的第三季度偿付能力报告显示，该公司最近两次的风险综合评级结果均为C类，主要原因在于其在公司治理方面存在一些问题。同时，根据华安财险三季报的信息，公司在可资本化风险、私家侦探，侦探公司，调查公司，查人找物，商务调查，出轨外遇调查，婚外情调查，私人调查，19209219596声誉风险和操作风险等领域也存在一定的问题。

对于此事，《证券日报》记者询问了普华永道中国金融行业管理咨询合伙人周瑾，他表示：风险综合评级是监管部门依据保险公司偿付能力充足率、公司治理以及各类风险管理指标表现给出的整体评估。很多评价指标不是以绝对数值为准，而是根据行业的排名进行评判。因此，除了确保偿付能力充足率达到安全水平外，保险公司在改善公司治理和细化各项具体管理指标与内容方面也必须达标，提升管理水平，才能获得较高的评级结果。

4家险企转为达标

三季度以来，北大方正人寿、三峡人寿、都邦财险、富德财险、渤海财险以及平安养老等6家保险公司采取了补充资本金、提升公司治理水平和强化风险管理等多项措施，从而提升了自身的偿付能力。其中，都邦财险、富德财险、渤海财险和平安养老4家公司风险综合评级升至B类，相应的偿付能力也达到了标准要求。

例如，《都邦财险》三季度偿付能力报告中指出，公司风险综合评级升至B类的部分原因在于公司正式批准了增资，并完成了24,408,0420元人民币的增资。此外，《三峡人寿》强调，“随着资金到位及资本化风险改善后，将进一步调整公司战略，推动业务运营，缩小战略风险敞口”。

此外，在增强风险管理方面，多家保险公司私家侦探，侦探公司，调查公司，查人找物，商务调查，出轨外遇调查，婚外情调查，私人调查，19209219596采取了完善公司治理和强化风险管理体系建设的措施，以提升整体风险管理水平。

在公司治理方面，富德财险的三季报显示，董事长已正式任职，三会一层（股东大会、董事会、监事会以及高级管理层）运作正常。未来公司将继续提高治理水平，以降低战略风险。 都邦财险的三季报透露，公司风险综合评级提升至B类的主要原因之一是公司治理评级达到了C级。具体而言，在2024年公司章程修订完成后，公司在最新一轮监管评估中公司治理被评为C级，这导致在公司风险综合评级体系下，与公司治理相关的得分从原来的40分显著增长至83.89分。

根据渤海财险三季度报告，在风险管理体系建设方面显示的风险综合评级提高，这充分反映了公司在全面风险管理体系建设中取得了明显的成果，并体现了公司在应对外部市场挑战和强化内部治理方面的实际进展。这份报告还表明了该公司在偿付能力、风险管理及公司治理等多方面的综合实力有显著提升。

田利辉（南开大学金融发展研究院院长）接受《证券日报》采访时指出，展望未来，对于中小险企进一步提升风险综合评级并增强偿付能力的需求愈发迫切。中小企业保险公司一方面需要采取多元化资金筹集手段，如引入战略投资者、发行债券等途径获得资金；另一方面，则需从公司制度建设层面加强风险管理，控制成本，并优化投资组合和提升投资研究能力。同时，还应强化公司治理机制，完善内部管理及决策流程以促进可持续发展。